一般來說, 財務自由的定義指 "被動收入超過生活支出". 這裡又多了兩個詞需要定義 -- 被動收入 和 生活支出. 生活支出 比較直覺, 這就是你想過的生活品質的花費! 所以這是非常主觀的數字, 一個月五萬, 一個月十萬, 甚至一個月二十萬, 都沒有不可以! 只是可不可行而已.
被動收入 的定義比較模糊, 有人認為是 "被動收入是一種只要付出一點努力進行維護，就能定期獲得的收入。" 但是如何 "一點努力" 要如何去界定? 只要按按滑鼠用錢賺錢算不算一點努力? 如果算, 那麼炒作外匯, 股票當沖和期權交易也能算是被動收入! 這個觀點其實是錯誤的! 因為這類金融商品的交易往往需要花費很多時間盯盤! 所以用錢賺錢不等於被動收入!
關於如何定義"一點點努力", 我覺得有一個非常值得參考經典港劇, 那就是"大時代". "大時代" 以香港六十年代到九十年代之金融市場為背景的港劇, 主角父親方進新是一個專業投資人, 甚至在股票市場中打敗股市炒手 華人會主席 陳萬賢, 但是在一次意外中陷入昏迷, 幾年後從昏迷中甦醒, 當時大賺的投資卻已經變成壁紙, 可以說是家破人亡.
固然我們不需要考慮到這麼極端的情況, 然而如果從給家庭保障的角度, 我們應該更嚴肅看待被動收入的概念!
從財務安全的角度來看, 我認為最理想的被動收入應該是 "付出努力建立之後, 無需費力維持就可以持續的盈利". 舉個例來說, 買房子出租算是被動收入, 雖然有一些維護的工作要作, 但是這些維護工作其實也可以交由代理人來做; 基本上股票和債券的股利也能夠算(賺價差不算), 年金保險應該也算! 當然我們必須先付出心力去建立投資組合, 但是建立之後就可以持續的盈利!
我這裡特別用"盈利"兩個字來定義被動收入, 因為以本金攤提的方式並不能算是被動收入, 舉個例來說 "不動產逆向抵押貸款" 也就是所謂的以房養老, 實際上是攤提自己的本金! 這個就不能夠算是盈利! 當然! 建立投資組合之後, 如果不管理, 還是有可能虧錢!(其實管了也可能虧錢!) 但所有的投資都有這種風險, 如果要考慮虧錢問題, 那麼大概沒有被動收入可言 -- 畢竟定存也可能因為通膨而虧錢....就算是版權和專利權的收入, 也會因為年限到期而價值消散.
回過頭來談財務自由. 如果一個人要算是達到財務自由, 就得先問她打算一年花多少生活費. 如果打算花 100 萬, 那麼一年的被動收入就要高達 100 萬! 直白地說, 資產足以安心退休就是達到財務自由! (嚴格來說有點不同, 安心退休應該是指資產在死之前花不完XD 所以如果本金夠多, 其實 0 被動收入也可以安心退休XD)
所以簡單的公式如下:
年生活費 = (資產提領率 + 年化通貨膨脹) X 總資產
因為 資產提領率 = 年生活費 / 總資產, 所以其實我們追求的實質年化報酬率就是資產提領率. 因此, 如果我們認為年生活費要 60 萬, 實質年化報酬率為 0.02, 則總資產需為 3000 萬! 所以越高的退休後花費, 資產累積的壓力也就越高.
因此, 要談財務自由, 就必須從財務規劃的角度來看, 而財務規劃的第一部, 其實就是記帳. 只有當你真正記帳了, 了解自己的花費, 規劃的提領數字才不會是空中樓閣.
舉個例來說, 有人為了早點退休, 會盡可能的壓低生活費, 然而, 在現實的壓力下, 例如保險和小孩的教育費等等, 生活費的壓抑是有極限的. 更何況, 刪減所有的娛樂費用來達到退休後的好日子是不是真的有意義? 所謂的體驗人生, 是否還是要盡早在有體力的時候去做比較好? 這些都是在做財務規劃時應該要考慮的.
所以對財務規畫迷惘的人, 記帳是第一步. 我覺得 富朋友理財筆記 是一個蠻不錯的部落格, 把理財的基本概念重頭談起. 對理財沒有概念的人, 這裡是一個很好的起步點.
而這種踏實的起步, 才是真正的人生. 雖然在台灣, 財富自由的觀念是從 "富爸爸窮爸爸" 一書的風行所帶領起來. 然而, 這系列書也讓很多人忘記了財富自由的真正目的是什麼.
說到財富自由, 很多人都說就可以早點退休, 也常常聽到有人遙想退休後的娛樂，卻很少聽到有人談退休後的日子。
退休後，要做什麼？子女離家打拼事業，自己沒有工作，每天要做什麼事？注意，我說的是『每天』！旅遊很不錯，不過我想大部分的人也沒有辦法每天旅遊，而且也太累了。看電視？跟鄰居聊天？學畫畫？學土風舞？是很不錯啦，不過總覺得人生沒啥目標，修養個一年兩年當然還好，但是退休後如果還要活個十年，這十年也太無聊了吧？ 雖然我個人不太喜歡慈濟，但是有事做總是不錯。人活在這個世界是需要『意義』的。
所以 "財富自由" 本身不是真正的目標, 而是讓目標變得更鮮明的替代目標而已. 千萬不要忘記真正的追求是什麼!
